ГЛОССАРИЙ · МЕТОДОЛОГИЯ БЭКТЕСТА
Ошибка выжившего
Искажение, возникающее, когда в историческом расчёте участвуют только бумаги, дожившие до сегодняшнего дня.
Если взять текущий состав индекса и посчитать его историю назад, из расчёта выпадут компании, которые обанкротились, были поглощены или исключены из индекса. Результат систематически завышается — особенно для стратегий отбора бумаг, таких как моментум.
Корректный расчёт берёт состав на каждую историческую дату и сохраняет в нём бумаги, которые позже исчезли.
Как используется в лаборатории
Архив состава Индекса МосБиржи с 2001 года содержит все исторические выпуски, включая давно исключённые; именно он задаёт вселенную индикатора ширины рынка.